Des cours d'ouverture sont proposés:
- Produits de matrices aléatoires et systèmes désordonnnés en mécanique statistique (3 ECTS), G. Giacomin, semestre 2, (cours du Master Probabilités et Modèles Aléatoires, SU)
- Cours commun de la Chaire BNP Paribas: Futures of Quantitative Finance
Advanced calibration methods and VIX derivatives (3ECTS), J. Guyon, semestre 2, 5 lectures of 3 hours:
- particle methods: McKean SDEs, propagation of chaos, calibration of SLV models, calibration of local correlation models (FX, equities)
- introduction to VIX: the VIX index, VIX futures, VIX options, and related products
- model-free bounds with VIX information: VIX-constrained martingale optimal transport
- joint SPX/VIX calibration: parametric and nonparametric approaches
